Hrein nafn- og raunávöxtun fjárfestingarleiða sjóðsins á árinu 2017
Hrein nafnávöxtun | Hrein raunávöxtun | |
---|---|---|
Samtryggingardeild | 15 | 12 |
Séreign Framtíðarsýn 1 | 13 | 10 |
Séreign Framtíðarsýn 2 | 10 | 7 |
Séreign Framtíðarsýn 3 | 4 | 1 |
Eignasafni Gildis er stýrt í samræmi við fjárfestingarstefnu sjóðsins hverju sinni, með það að markmiði að ná fram ákjósanlegri áhættudreifingu og ávöxtun til langs tíma. Áherslur Gildis sem leiðandi fjárfestis á íslenskum markaði eru m.a. aðgengilegar í hluthafastefnu sjóðsins og stefnu um ábyrgar fjárfestingar. Sjóðurinn rekur fjórar fjárfestingarleiðir, eina fyrir samtryggingardeild og þrjár innan séreignardeilda.
Hrein nafnávöxtun samtryggingardeildar Gildis á árinu 2019 nam 15,1% en var 5,8% árið 2018. Hrein raunávöxtun var 12,1% samanborið við 2,4% árið áður. Skráð hlutabréf, bæði innlend og erlend, skiluðu góðri ávöxtun. Ávöxtun annarra eignaflokka var lægri. Vægi erlendra eigna nam 33,6% á árinu samanborið við 34,6% í árslok 2018.
Nafnávöxtun | |
---|---|
Erlend skráð hlutabréf | 32,3 |
Innlend skráð hlutabréf | 29,3 |
Erlend óskráð hlutabréf | 9,6 |
Erlendir skuldabréfasjóðir | 8,9 |
Innlend skuldabréf | 7,5 |
Erlendir skammtímasjóðir | 6,7 |
Innlán | 4,0 |
Innlend óskráð hlutabréf | 0,9 |
Nafnávöxtun erlendra skráðra hlutabréfa var hæst allra eignaflokka, eða 32,3% á árinu 2019. Innlend skráð hlutabréf skiluðu einnig góðri ávöxtun á árinu, eða 29,3%. Erlend óskráð hlutabréf og erlendir hlutabréfasjóðir skiluðu einnig góðri ávöxtun. Vegin meðalávöxtun innlendra skuldabréfa var 7,5%.
Skuldabréf innlend | Hlutabréf innlend | Innlán | Hlutabréf erlend | |
---|---|---|---|---|
Séreign Framtíðarsýn 1 | 8,8 | 11,4 | 11,9 | 31,6 |
Séreign Framtíðarsýn 2 | 8,3 | 12,4 | 8,0 | 31,6 |
Séreign Framtíðarsýn 3 | 4,3 |
Ávöxtun séreignardeilda er borin uppi af skráðum innlendum og erlendum hlutabréfum.
Hrein raunávöxtun | |
---|---|
2015 | 8 |
2016 | 0 |
2017 | 5 |
2018 | 2 |
2019 | 12 |
Séreign Framtíðarsýn 1 | Séreign Framtíðarsýn 2 | Séreign Framtíðarsýn 3 | |
---|---|---|---|
2015 | 7,2 | 8,4 | 1,8 |
2016 | 0,2 | 1,3 | 1,8 |
2017 | 5,9 | 5,7 | 1,9 |
2018 | 0,7 | 2,2 | 1,9 |
2019 | 10,1 | 7,9 | 1,6 |
Fimm ára hrein meðalraunávöxtun séreignarfjárfestingarleiðanna þriggja var frá 1,8% (F3) upp í 5,1% (F2). Eins og sjá má hefur raunávöxtun leiðanna þriggja reynst breytileg milli ára, stöðugust hefur hún verið í F3.
Ríkistryggð skuldabréf | Veðskuldabréf | Önnur innlend skuldabréf | Erlend verðbréf | Innlend hlutabréf | Annað (m.a. innlán) | |
---|---|---|---|---|---|---|
2013 | 141 | 16 | 26 | 86 | 39 | 23 |
2014 | 137 | 16 | 46 | 102 | 60 | 8 |
2015 | 141 | 17 | 64 | 118 | 98 | 11 |
2016 | 141 | 22 | 76 | 122 | 97 | 7 |
2017 | 140 | 31 | 75 | 147 | 98 | 19 |
2018 | 137 | 50 | 83 | 171 | 101 | 10 |
2019 | 135 | 62 | 94 | 219 | 124 | 17 |
Ríkistryggð skuldabréf | Önnur innlend skuldabréf | Erlend verðbréf | Innlend hlutabréf | Annað (m.a. innlán) | |
---|---|---|---|---|---|
2013 | 333 | 134 | 304 | 81 | 29 |
2014 | 303 | 196 | 346 | 91 | 20 |
2015 | 729 | 347 | 436 | 216 | 59 |
2016 | 739 | 364 | 400 | 222 | 24 |
2017 | 950 | 217 | 381 | 279 | 82 |
2018 | 741 | 457 | 492 | 275 | 60 |
2019 | 764 | 569 | 635 | 352 | 46 |
Ríkistryggð skuldabréf | Önnur innlend skuldabréf | Erlend verðbréf | Innlend hlutabréf | Annað (m.a. innlán) | |
---|---|---|---|---|---|
2013 | 745 | 234 | 296 | 109 | 34 |
2014 | 719 | 291 | 337 | 115 | 25 |
2015 | 757 | 381 | 292 | 194 | 17 |
2016 | 821 | 405 | 268 | 167 | 39 |
2017 | 840 | 483 | 257 | 192 | 88 |
2018 | 843 | 557 | 352 | 192 | 74 |
2019 | 860 | 699 | 462 | 224 | 81 |
Verðtryggð innlán | |
---|---|
2014 | 621 |
2015 | 571 |
2016 | 648 |
2017 | 702 |
2018 | 814 |
2019 | 963 |
Eignaskipting samtryggingardeildar | |
---|---|
Erlend hlutabréf | 27 |
Skuldabréf með ábyrgð ríkisins | 20 |
Innlend hlutabréf | 19 |
Veðskuldabréf | 9 |
Skuldabréf banka | 6 |
Skuldabréf fyrirtækja | 5 |
Erlend skuldabréf | 5 |
Innlán | 2 |
Skuldabréf sveitarfélaga | 2 |
Erlendir skammtímasjóðir | 1 |
Erlendir fasteignasjóðir | 0 |
Erlendir vogunarsjóðir | 0 |
Verðbréfaeign | Eign í m.kr. | Eign í % |
---|---|---|
Erlend hlutabréf | 175.865 | 27,0% |
Skuldabréf með ábyrgð ríkisins | 135.472 | 20,8% |
Innlend hlutabréf | 124.427 | 19,1% |
Veðskuldabréf | 61.926 | 9,5% |
Skuldabréf banka | 42.337 | 6,5% |
Skuldabréf fyrirtækja | 38.386 | 5,9% |
Erlend skuldabréf | 34.982 | 5,4% |
Innlán | 16.689 | 2,6% |
Skuldabréf sveitarfélaga | 12.986 | 2,0% |
Erlendir skammtímasjóðir | 6.427 | 1,0% |
Erlendir fasteignasjóðir | 1.523 | 0,2% |
Erlendir vogunarsjóðir | 4 | 0,0% |
Samtals | 651.024 | 100% |
Eignaskipting séreignardeilda | |
---|---|
Skuldabréf með ábyrgð ríkisins | 32,3 |
Erlend hlutabréf | 21,7 |
Innlend hlutabréf | 14,9 |
Skuldabréf banka | 12,5 |
Skuldabréf fyrirtækja | 8,3 |
Erlend skuldabréf | 5,2 |
Skuldabréf sveitarfélaga | 3,2 |
Innlán | 2,0 |
Verðbréf og innlán | Eign í m.kr. | Eign í % |
---|---|---|
Ríkistryggð skuldabréf | 763,9 | 32,3% |
Erlend hlutabréf | 513,0 | 21,7% |
Innlend hlutabréf | 351,8 | 14,9% |
Skuldabréf banka | 295,3 | 12,5% |
Skuldabréf fyrirtækja | 197,6 | 8,3% |
Erlend skuldabréf | 122,6 | 5,2% |
Skuldabréf sveitarfélaga | 76,2 | 3,2% |
Innlán | 46,3 | 2,0% |
Samtals | 2.366,7 | 100% |
Eignaskipting séreignardeilda F2 | |
---|---|
Skuldabréf með ábyrgð ríkisins | 37,0 |
Erlend hlutabréf | 12,8 |
Skuldabréf banka | 15,0 |
Skuldabréf fyrirtækja | 11,0 |
Innlend hlutabréf | 9,6 |
Erlend skuldabréf | 7,1 |
Skuldabréf sveitarfélaga | 4,1 |
Innlán | 3,5 |
Verðbréf og innlán | Eign í m.kr. | Eign í % |
---|---|---|
Skuldabréf með ábyrgð ríkisins | 859,7 | 37,0% |
Erlend hlutabréf | 296,8 | 12,8% |
Skuldabréf banka | 347,8 | 15,0% |
Skuldabréf fyrirtækja | 256,3 | 11,0% |
Innlend hlutabréf | 223,6 | 9,6% |
Erlend skuldabréf | 165,2 | 7,1% |
Skuldabréf sveitarfélaga | 94,5 | 4,1% |
Innlán | 80,8 | 3,5% |
Samtals | 2.324,7 | 100% |
Eignaskipting séreignardeilda F3 | |
---|---|
Innlán | 100 |
Verðbréf og innlán | Eign í m.kr. | Eign í % |
---|---|---|
Innlán | 963,1 | 100 |
Samtals | 963,1 | 100 |
Innlán | Ríkistryggð skuldabréf | Önnur innlend skuldabréf | Erlend skuldabréf | Innlend hlutabréf | Erlend hlutabréf | |
---|---|---|---|---|---|---|
2014 | 0 | 35 | 23 | 0 | 15 | 26 |
2015 | 0 | 35 | 19 | 1 | 18 | 26 |
2016 | 0 | 27 | 21 | 1 | 23 | 27 |
2017 | 0 | 26 | 22 | 1 | 23 | 27 |
2018 | 0 | 25 | 22 | 5 | 20 | 26 |
2019 | 0 | 22 | 25 | 7 | 18 | 26 |
2020 | 0 | 20 | 26 | 7 | 18 | 27 |
2021 | 0 | 17 | 28 | 3 | 19 | 31 |
Innlán | Ríkistryggð skuldabréf | Önnur innlend skuldabréf | Erlend skuldabréf | Innlend hlutabréf | Erlend hlutabréf | |
---|---|---|---|---|---|---|
2014 | 1 | 39 | 25 | 0 | 5 | 30 |
2015 | 1 | 39 | 25 | 0 | 5 | 30 |
2016 | 1 | 39 | 25 | 0 | 5 | 30 |
2017 | 1 | 39 | 25 | 0 | 14 | 21 |
2018 | 1 | 35 | 23 | 6 | 14 | 21 |
2019 | 1 | 30 | 28 | 6 | 14 | 21 |
2020 | 1 | 30 | 28 | 6 | 14 | 21 |
2021 | 1 | 27 | 32 | 5 | 14 | 21 |
Innlán | Ríkistryggð skuldabréf | Önnur innlend skuldabréf | Erlend skuldabréf | Innlend hlutabréf | Erlend hlutabréf | |
---|---|---|---|---|---|---|
2014 | 1 | 54 | 25 | 0 | 4 | 16 |
2015 | 1 | 54 | 25 | 0 | 4 | 16 |
2016 | 1 | 54 | 25 | 0 | 4 | 16 |
2017 | 1 | 50 | 29 | 0 | 8 | 12 |
2018 | 1 | 43 | 28 | 8 | 8 | 12 |
2019 | 1 | 38 | 33 | 8 | 8 | 12 |
2020 | 1 | 38 | 33 | 8 | 8 | 12 |
2021 | 1 | 34 | 39 | 6 | 8 | 12 |
Verðtryggð innlán | |
---|---|
2014 | 100 |
2015 | 100 |
2016 | 100 |
2017 | 100 |
2018 | 100 |
2019 | 100 |
2020 | 100 |
2021 | 100 |
Samtryggingardeild er stærsta fjárfestingarleið Gildis-lífeyrissjóðs með eignir upp á 655,4 milljarða króna í lok árs 2019. Fjárfestingarstefna samtryggingardeildar er endurskoðuð árlega þar sem aldursdreifing sjóðfélaga, langtímaskuldbindingar og tryggingafræðileg staða er lögð til grundvallar auk mats á stöðu verðbréfamarkaða. Rík áhersla er lögð á traustar, ábyrgar og fjölbreyttar fjárfestingar, almennt til langs tíma.
Séreignardeildir sjóðsins skiptast í þrjár fjárfestingarleiðir og voru eignir þeirra 5,7 milljarðar króna í lok árs 2019. Fjárfestingarstefna fjárfestingarleiða séreignardeilda sjóðsins breytist í grundvallaratriðum ekki milli ára. Sjóðfélagar í séreignardeildum velja á milli þriggja mismunandi fjárfestingarleiða eftir því hvað hentar viðkomandi. Fjárfestingarstefna séreignardeilda tekur mið af því að draga skuli úr vægi áhættusamari fjárfestinga eftir því sem aldur sjóðfélaga færist yfir. Þannig má minnka sveiflur í virði þar til eignasafnið samanstendur eingöngu af verðtryggðum innlánum.